Europäische Aktien sind vorsichtig, da sich die US-Schuldenverhandlungen hinziehen

SYDNEY, 22. Mai (Reuters) – Europäische Aktien eröffneten am Montag vorsichtig, während Wall-Street-Futures Schwierigkeiten hatten, und die Händler waren nervös, als die Verhandlungen über die US-Schuldenobergrenze nach dem Stillstand in der vergangenen Woche kurz vor dem Höhepunkt standen.

US-Präsident Joe Biden und der republikanische Sprecher des Repräsentantenhauses, Kevin McCarthy, werden am Montag über die Schuldenobergrenze debattieren, zwei Wochen vor der Frist am 1. Juni, bei der das Finanzministerium damit rechnet, dass die Bundesregierung Schwierigkeiten haben wird, ihre Schulden zu begleichen.

Gelingt es nicht, die Schuldenobergrenze anzuheben, könnte dies zu Zahlungsausfällen, Chaos auf den Finanzmärkten und höheren Zinssätzen führen.

Der MSCI All-World Index (.MIWD00000PUS) stieg an diesem Tag um 0,12 %, während Europas STOXX 600 <.STOXX > Rückgang um 0,03 %. Der Londoner FTSE 100 (.FTSE) legte um 0,19 % zu.

Die US-Aktienindex-Futures zeichneten ein ähnlich gemischtes Bild: Die S&P 500-Futures fielen um 0,15 %, während die Nasdaq-Futures um 0,03 % stiegen.

„Wir glauben, dass die Probleme mit der Schuldenobergrenze in den USA nur von sehr kurzer Dauer sein werden. Es besteht sicherlich das Risiko einer höheren Finanzvolatilität“, sagte Frederick Newman, Chefökonom für Asien bei HSBC, am Montag in einem Webinar.

„Wenn es länger dauert als erwartet, könnte es das US-Wachstum verlangsamen … aber das ist derzeit nicht unser Endergebnis, weil wir glauben, dass wir kurz vor oder nach Ablauf der Frist eine Lösung finden werden. Die Frist.“

Europäische Aktien konnten die Gewinne ihrer asiatischen Unternehmen teilweise ausbauen, nachdem China der US-Firma Micron am Sonntag aus Sicherheitsgründen den Verkauf von Speicherchips an wichtige inländische Industrien verboten hatte.

Das Verbot kam den Aktien von Microns Konkurrenten in China und anderswo zugute, was davon profitieren könnte, da Unternehmen auf dem Festland nach Speicherprodukten aus anderen Quellen suchen.

Allerdings bestimmt die Nervosität des Marktes über die Verhandlungen über die US-Schuldenobergrenze die Stimmung.

„Bei der Kunst des Bringens scheint es, als müssten wir mehr Marktvolatilität sehen, um einen Deal zu bekommen“, sagte Chris Weston, Forschungsleiter bei Pepperstone.

Jonathan Bingle, Chefökonom für die USA bei UBS, sieht den japanischen Yen und das Gold als die besten Chancen, von einem US-Bankrott zu profitieren.

„Nur eine einmonatige Pattsituation nach dem X-Datum würde zu einer Verschärfung der finanziellen Bedingungen führen, die zu einem starken Anstieg des Dollars führen würde“, sagte Bingle.

Die Märkte erholten sich am Freitag, nachdem berichtet wurde, dass die Verhandlungen über die Schuldenobergrenze in eine Sackgasse geraten seien, obwohl der Vorsitzende der US-Notenbank, Jerome Powell, sagte, dass angesichts der strengen Kreditbedingungen seit der Bankenkrise keine Notwendigkeit bestehe, die US-Zinsen anzuheben.

Futures preisen zu fast 90 % ein, dass die Fed die Zinsen auf ihrer nächsten Sitzung im Juni unverändert lassen und bis zum Jahresende insgesamt 50 Basispunkte senken wird.

Er hat den Dollar innerhalb von zwei Monaten gegenüber einem Korb wichtiger Währungen umgehauen, obwohl der Index etwas Unterstützung durch Angebote für sichere Häfen fand und zuletzt um 0,15 % auf 103,19 stieg.

Unterdessen fielen regionale US-Bankaktien am Freitag, als Finanzministerin Janet Yellen warnte, dass nach einer Reihe von Bankenpleiten möglicherweise weitere Fusionen erforderlich seien.

In Asien beließ China am Montag trotz einer enttäuschenden Wirtschaftserholung seine Leitzinsen unverändert. Händler verdauen auch die Auswirkungen des „Risikominderung statt Entkopplungs“-Ansatzes der Gruppe der Sieben, der auf dem Gipfeltreffen der Gruppe am Sonntag angekündigt wurde.

Peking hat den japanischen Botschafter einbestellt und auf dem Gipfel Proteste wegen „Übertreibungen in China-bezogenen Fragen“ registriert.

Die Fed wird am Mittwoch das Protokoll ihrer Mai-Sitzung veröffentlichen, während am Freitag Daten zur Inflation der privaten Konsumausgaben in den USA veröffentlicht werden.

Auf dem Markt für Staatsanleihen haben Sorgen um die Schuldenobergrenze zu großen Verzerrungen am kurzen Ende der Renditekurve geführt, da Anleger Rechnungen meiden, die fällig werden, wenn den Staatsanleihen die Mittel ausgehen.

Die Rendite der einmonatigen Schatzanleihe stieg am Montag um 15 Basispunkte auf 5,6677 %.

Die zweijährige Rendite lag zuletzt bei 4,2429 % und damit unter dem jüngsten Zweimonatshoch, während die zehnjährige Rendite auf 3,6574 % sank.

Die Ölpreise schlagen zu. US-Rohöl fiel um 1,2 % auf 70,68 $ pro Barrel, während die Brent-Rohöl-Futures ebenfalls um mehr als 1 % auf 74,77 $ pro Barrel fielen.

Der Goldpreis lag unverändert bei 1.974,60 USD pro Unze.

Bericht von Stella Qiu. Bearbeitung durch Sam Holmes

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